Financial Instruments Toolbox

Progettazione, prezzo e protezione di strumenti finanziari complessi

Financial Instruments Toolbox fornisce funzioni per la prezzatura, la modellazione e l’analisi di portafogli di strumenti a reddito fisso, di credito e equity. Puoi utilizzare il toolbox per eseguire la modellazione dei flussi di cassa e il fitting della curva dei rendimenti, calcolare prezzi e sensitività, vedere le evoluzioni dei prezzi ed eseguire analisi di hedging utilizzando metodi di modellazione tipici di equity e reddito fisso. Il toolbox consente di creare nuovi tipi di strumenti finanziari, adattare le curve dei rendimenti ai dati di mercato utilizzando modelli parametrici di fitting e bootstrapping e costruire modelli di prezzatura basati su curva duale.

Puoi prezzare e analizzare strumenti di equity e reddito fisso. Per la modellazione di reddito fisso, puoi calcolare i valori di prezzo, rendimento, spread e sensitività per vari tipi di titoli e derivati, inclusi obbligazioni convertibili, titoli garantiti da prestiti ipotecari, buoni del Tesoro, bond, swap, cap, floor e titoli a tasso variabile. In ambito equity, puoi calcolare prezzo, volatilità implicita e valori delle greche delle opzioni vanilla e di vari derivati esotici.

Financial Instruments Toolbox contiene funzioni per modellare il rischio di credito della controparte e di esposizione al CVA. Per i derivati su crediti, il toolbox include funzioni di prezzatura di credit default swap e modellazione delle curve di probabilità di default. Per i derivati energetici, puoi modellare opzioni vanilla ed esotiche. Il toolbox fornisce anche connettività al layer di integrazione Numerix® CrossAsset.

 

Inizia ora:

Strumenti per il tasso d’interesse

Modellare le strutture a termine e determinare il prezzo degli strumenti di tasso d’interesse.

Struttura della curva dei rendimenti e a termine del tasso d’interesse

Adatta le curve dei rendimenti ai dati di mercato utilizzando vari approcci, tra cui il metodo bootstrap, modelli parametrici (come spline di Nelson-Siegel e Svensson e smoothing spline) e funzioni personalizzate.

Curva a termine (forward curve) istantanea.

Strumenti

Calcola il prezzo e la sensitività di titoli a reddito fisso, swap, forward swap, nonché strumenti a reddito fisso con opzioni/opzioni integrate e opzioni di tasso d’interesse comune (incluse opzioni per obbligazioni, opzioni per titoli a tasso variabile, cap, floor e swaption) utilizzando un’ampia gamma di modelli e metodi di prezzatura.

Grafici ad albero.

Modelli e metodi

I modelli supportati includono i modelli di mercato Black, Normal (Bachelier), SABR e Shifted SABR, Hull-White, Black-Derman-Toy, Black-Karasinski, CIR, HJM, gaussiano bifattoriale lineare e LIBOR. I metodi supportati includono equazioni chiuse, alberi binomiali e trinomiali e simulazione Monte Carlo.

Volatilità Shifted Black.

Strumenti equity ed energetici

Utilizza un’ampia gamma di metodi per calcolare prezzo e sensitività per opzioni vanilla ed esotiche.

Strumenti

Stabilisci il prezzo delle opzioni plain-vanilla, comprese le opzioni di stile europeo, americano e Bermuda. Stabilisci il prezzo delle opzioni esotiche, comprese le opzioni asiatiche, barriera, digitali, forward/future, arcobaleno, spread e paniere di opzioni.

Sensitività del prezzo delle opzioni call.

Modelli

I modelli supportati includono il moto browniano geometrico, la diffusione Merton76 jump, i modelli di volatilità stocastica di Heston e Bates e i modelli di volatilità locale.

Prezzi di call di stile europeo basate su diversi modelli di prezzatura.

Prezzatura di opzioni swing utilizzando il metodo Longstaff-Schwartz.

Strumenti creditizi e ipotecari

Calcola il prezzo e la sensitività per strumenti creditizi e ipotecari come credit default swap (CDS), titoli garantiti da prestiti ipotecari (MBS) e Collateralized Mortgage Obligation (CMO).

Opzioni CDS e CDS

Esegui valutazioni di opzioni CDS e CDS comuni, calcola gli spread di breakeven e trova il valore mark-to-market dei contratti CDS nuovi e di quelli già esistenti.

Prezzatura opzioni CDS.

Titoli garantiti da prestiti ipotecari (MBS), gruppo di mutui ipotecari e Collateralized Mortgage Obligation (CMO)

Calcola il prezzo e i fattori di rischio per i MBS, i portafogli di gruppo di mutui ipotecarie e i titoli obbligazionari CMO. Gli schemi supportati per le tranche di pagamento anticipato dei CMO sono il pagamento sequenziale e il schedule bond tranching per i bond di classe con piano di ammortamento (Planned Amortization Class o PAC) o classe di ammortamento mirato (Targeted Amortization Class o TAC).

Flusso di cassa mensile per gruppo di mutui ipotecari e pagamenti ipotecari per due tassi di pagamento condizionale.

Rischio di credito di controparte di strumenti finanziari

Calcola il Credit Value Adjustment (CVA) e i rischi di correlazione sfavorevole (Wrong-Way Risk) utilizzando gli esempi MATLAB.

Credit Value Adjustment (CVA)

Calcola le esposizioni del credito e la CVA per ciascuna controparte in un contratto over-the-counter (OTC).

Esposizione del credito di controparte scontata prevista.

Rischi di correlazione sfavorevole

Utilizza le copule per generare coppie di scenari di esposizioni predefinite correlati e quindi stima l’esposizione creditizia basata su questi scenari.

Scenari credito-esposizione correlati.

Funzionalità recenti

Strumenti per il tasso di interesse

consentono di calcolare prezzi e spread adattati alle opzioni per le obbligazioni ammortizzate con opzioni implicite utilizzando modelli ad albero dei tassi d’interesse

Strumenti per il tasso di interesse

consentono di calcolare la probabilità dell’esercizio delle opzioni su obbligazioni e obbligazioni implicite

Strumenti equity ed energetici

consentono di calcolare prezzo e sensitività delle opzioni one-touch e double one-touch utilizzando il modello di misurazione delle opzioni Black-Scholes

Guarda le note di rilascio per ulteriori informazioni su queste caratteristiche e sulle funzioni corrispondenti.

Suite di finanza computazionale

La suite di finanza computazionale MATLAB è una serie di 12 prodotti essenziali che consente di sviluppare applicazioni quantitative per la gestione dei rischi, la gestione degli investimenti, l'econometria, la prezzatura e la valutazione, l'assicurazione e il trading algoritmico.

Prova gratuita

30 giorni di esplorazione a tua disposizione.

Scarica ora

Pronto per acquistare?

Richiedi una quotazione ed esplora i prodotti correlati.

Sei uno Studente?

Acquista MATLAB e Simulink per studenti.

Scopri di più